半导体设备专题报告：全球逐渐走出低谷，国内产能持续爬坡

当前我国存储器产业仍与世界先进水平有一定差距，出于战略目的，国内存储器厂商将 进一步加大产能，其中的佼佼者就是长江存储以及合肥长鑫。这两家企业有望在 2020 年顺利进入产能爬坡期，从而催生较大数量的设备需求。截至 19 年年末，预计长江存 储月产能约 2 万片，有望在 20 年上半年达到 5 万片，合肥长鑫 19 年年年末产能 2 万 片，预计一季度末就将达到 4 万片。存储器相对于逻辑芯片标准化程度高，因此近年来 成为国产化突破的重要方向，除了制造工艺的国产化以外，设备的国产化也是重要关注 点。根据招标网数据，长江存储自 19 年四季度以来招标密度、核心设备招标数量明显 增加，例如四季度中微半导体获得长江存储 3 台设备订单，2020 年 1 月 2 日，中微半 导体再中标长江存储 9 台刻蚀设备订单。

一、全球逐渐走出低谷，国内产能持续爬坡

半导体行业由于其资本密集、技术革新快等特点，经常呈现以 4-6 年为一个周期波动向 上发展的趋势，2018 年下半年以来，受到下游智能手机、汽车、工业等需求疲软以及 库存处于历史高位，全球半导体行业进入下行周期，2019 年全球半导体销售额 4110 亿美元，同比 2018 年下降 12.4%。

但从 19 年 9 月开始，已有迹象显示随着 5G、AI、智能驾驶、物联网 IOT 等创新应用 的发展，全球半导体行业正逐步进入复苏期。

而在中国，半导体行业始终处于较高的景气位置。存储器行业是我国集成电路产业突破 的重要方向，出于战略目的，国内存储器厂商数量、产能均在持续增加，其中的佼佼者 就是长江存储以及合肥长鑫。这两家企业有望在 2020 年顺利进入产能爬坡期，从而催 生较大数量的设备需求。

1、全球市场：2019 年市场同比下滑，年末逐渐走出低谷

全球半导体行业已经进入存量竞争格局，并购频繁。近 10 年来行业规模增速维持在 4%-6%之间，维持了较高的增长，但和互联网、人工智能等新兴科技产业 50%以上的 爆发式增长相比，半导体行业的平稳增速更贴近传统产业。存量竞争的格局下，国际巨 头更多通过并购整合的方式实现增长、减少行业竞争，从而保持增长率和毛利率。根据 不完全统计，仅 2015 年就有恩智浦并购飞思卡尔、安华高并购博通、英特尔并购阿尔 特拉等 9 个重要并购事件。

2019 年全年半导体销售同比下滑 12.4%。据 SIA 最新数据显示，2019 年全年全球半 导体销售额 4110 亿美元。 其中累计销售额为 3017 亿美元，同比下降 14.2%，四季度 虽然依然下降，但降幅明显收窄，全年降幅收窄至 12.4%。

台积电业绩同比增长，三星、英特尔有所下降。全球最大的芯片代工厂台积电 2019 年 第三季度营收约为 2930 亿元新台币，同比增长 13%;税后纯收益约 1011 亿元新台币， 较上年同期上涨 13%。三星 Q2 财报数据显示，其半导体业务的营业利润为 3.04 万亿 韩元，与去年同期 13.65 万亿韩元的盈利相比暴跌了 78%(主要系存储器价格下降)。 英特尔最新财报显示第三季度营收为 191.1 亿美元，同比上升 0.14%;净利润为 59.9 亿美元，同比下降 6.38%。

存储器价格 19 年继续下行，但已经止跌回升。2017 年，DRAM 和 NAND Flash 的价 格分别上涨了 44%和 17%，价格上涨趋势一直延续到 2018 年上半年，但进入到下半 年，由于产能供给的过剩，内存和闪存开始全面降价，2018 年第四季度，NAND 价格 跌 15%，厂商库存也逼近十年最高水平。2019 年也依然延续了下降趋势，但自 19 年 1 月份以来，NAND 价格和 Dram 价格指数均开始止跌回升。

从 SEMI 最新公布 2019 年全球晶圆厂预测报告来看，经历上半年衰退态势后，下半年 因存储器投资有所回暖，预估 2019 年全球晶圆厂设备支出将上修至 566 亿美元。预计 2019 年晶圆厂设备投资仅同比下滑 7%，相较于先前所预测降幅 18%降幅缩小。11 月 半导体出货额及部分地区设备出货量有所回暖，可能预示着持续低迷一年的半导体投资 也将有所回暖。

2、国内市场：产能持续增长，将超韩国成为全球最大半导体市场

2019 年中国半导体市场需求约为全球的 35%，中国为全球需求增长最快的地区，年均 复合增速超过 20%。在中国半导体产业的大规模引进、消化、吸收以及产业的重点建 设下，中国已成为全球半导体的主要市场之一。2014 年中国半导体产业销售额已达 4887.8 亿元，同比增长 11%;到了 2016 年中国半导体产业销售额达到 6378 亿元，同 比增长14.8%; 2018年全球半导体销售额为4688亿美元，其中我国半导体销售额1579 亿，占全球市场的 33.7%。2019 年以来，全球市场半导体累计销售额同比下降 14%至 3017 亿元。截至 2019 年 9 月，我国今年半导体累计销售额达到 1057 亿，同比下降 12%，占全球市场的 35%。随着 5G、消费电子、汽车电子等下游产业的进一步兴起， 预计中国半导体产业规模将快速增长。

中国大陆强化存储器布局，长江存储、合肥长鑫产能爬坡。19 年 9 月 2 日，长江存储 正式宣布量产 64 层堆栈的 3D 闪存(Xtacking 3D NAND)。通过将 Xtacking 架构引 入批量生产，能够显著提升产品性能，缩短开发周期和生产制造周期，从而推动高速大 容量存储解决方案市场的快速发展。随着 5G，人工智能和超大规模数据中心时代的到 来，闪存市场的需求将持续增长。

19年9月20日，总投资约1500亿元的长鑫存储内存芯片自主制造项目正式宣布投产， 长鑫存储填补了国内 DRAM 的空白，有望突破韩国、美国企业在国际市场的垄断地位。 DRAM即动态随机存取存储器，是芯片产业中产值占比最大的单一品类，广泛用于PC、 手机、服务器等领域。

我国集成电路产业结构更加趋于优化，2019 年 IC 设计、制造、封测的产业比重分别为 40.4%、27%和 32.6%。近年来，国内半导体一直保持两位数增速，制造、设计与封测三业发展日趋均衡。世界集成电路产业设计、制造和封测三业占比惯例为 3∶4∶3，2018 年我国集成电路设计业销售收入2519.3亿元，所占比重从2012年的35%增加到39%; 制造业销售收入 1818.2 亿元，所占比重从 23%增加到 28%;封测业销售收入 2193.9 亿元，所占比重从 2012 年的 42%降低到 34%，结构更加趋于优化。截至 2019 年 9 月， 我国设计、制造、封测的产业比重分别为 40.4%、27%、32.6%，增长势头良好。

我国半导体市场虽大但自给率低，供给能力不足。2019 年 1-11 月我国集成电路出口累 计金额为 919.61 亿美元，进口累计金额约为 2778.62 亿美元，贸易逆差下降 18.25%。 2018 年我国集成电路出口金额为 846.36 亿美元，进口金额为 3120.58 亿美元，贸易逆 差同比增长 17.7%。从 2015 年开始，集成电路进口金额连续 4 年超过原油成为我国第 一大进口商品。我国 2014 及 2015 年芯片进口均超过 2000 亿美元，成为中国进口量最 大的商品。2016 年中国公司仅能满足本土 15%左右的芯片需求。在高端芯片市场上， 服务器 MPU、桌面计算机 MPU、工业控制用 MCU、可编程逻辑器件 FPGA、数字信 号处理器DSP，手机芯片中的用到的嵌入式CPU、嵌入式DSP、动态随机存储器DRAM、 闪存 FLASH、高速高精度转换器 AD/DA、高端传感器 Sensor 等基本上全部依赖国外， 我国产品的市场占有率几乎为 0。2019 年 11 月份，我国集成电路进口金额同比下跌 4.5%至 293.75 亿美元;出口金额同比上涨 18.7%，达到 90.75 亿美元。

中国半导体产业销售额或超韩国成为全球最大半导体市场。随着半导体行业的快速发展，应用场景不断扩展，嵌入到从汽车等各类产品中，同时伴随着人工智能、虚拟现实和物 联网等新兴技术的出现，半导体的市场需求不断扩大。随着半导体制造环节向大陆转移， 新建晶圆厂拉动半导体设备需求。2018 年大陆地区首次超过台湾地区已成为全球第二 大半导体设备市场，预计到 2019 年，中国，韩国和台湾将保持前三大市场，中国将跻 身榜首，韩国预计将变成第二大市场，为 163 亿美元，而台湾预计将达到 123 亿美元 的设备销售额。

二、摩尔定律下，制程工艺节点迅速演变

集成电路技术的发展过程，就是把晶体管尺寸做得越来越小的过程。在市场需求的驱动 下，集成电路从小规模集成电路(SSI)到中规模集成电路(MSI)、再到大规模集成电 路(LSI)，一直到现在的超大规模集成电路(VLSI)。集成度的提高，不仅意味着单 个晶体管的尺寸缩小了，同时也意味着采用了更加先进的制造工艺。九十年代的大规模集成电路普遍采用的是微米级工艺，现在已经发展到纳米级工艺了。目前全球发展 7 纳 米及其以下先进制程的有台积电、三星及英特尔 3 家公司。其中，台积电发展最快， 2019 年即将试产 5 纳米制程。而相对于国内最大的晶圆代工厂中芯国际，技术水准与 业界至少差了两代以上，已量产的最先进制程还是在 28 纳米制程上。不过，国内企业 将持续推进先进制程研发，中芯国际的 14 纳米制程将于 2019 年量产。

工艺节点姑且认为是相当于晶体管的尺寸，是描述摩尔定律进程的一个指标。摩尔定律 说，半导体芯片每一年半(后来改为两年)，其集成度翻一番，并伴随着性能的增长和 成本的下降。怎样描述这个集成度呢?这就有了工艺“节点”的说法。

工艺节点数值越小，表征芯片的集成度就越高。晶体管结构中，电子从一端(S)，通过 一段沟道，送到另一端(D)，这个过程完成了之后，信息的传递就完成了。电流会损耗， 而栅极的宽度则决定了电流通过时的损耗，表现出来就是手机常见的发热和功耗，宽度 越窄，功耗越低。晶体管尺寸越小，速度就越快;尺寸缩小之后，集成度提升，一来可 以增加芯片的功能，二来直接结果是成本的下降;晶体管缩小还可以降低单个晶体管的 功耗，同时会降低整体芯片的供电电压，进而降低功耗。

摩尔定律逐渐放缓，新材料的应用、新技术的研发不会停止，半导体行业将迎来新的转 折点。但近些年来，在工艺节点不断向前推进的过程中，晶体管尺寸已经接近物理极限， 半导体器件也面临着短沟道效应、漏栅极漏电流增大，功耗增大的挑战。在此背景下， 半导体行业五大趋势值得关注：大陆半导体的崛起、2.5/3D 封装技术、EUV 光刻机、人 工智能/机器学习、新材料如 C-tube/Graphene 等。

随着集成电路制程工艺节点越来越先进，特征尺寸的不断缩小，半导体对杂质含量越来 越敏感，对实际制造各个环节的要求越来越高，清洗环节的重要性日益凸显。

三、半导体清洗——需求、难度不断增长

清洗设备是贯穿半导体产业链的重要环节，用于清洗原材料及每个步骤中半成品上可能 存在的杂质，避免杂质影响成品质量和下游产品性能，在单晶硅片制造、光刻、刻蚀、 沉积等关键制程及封装工艺中均为必要环节。

随着集成电路制程工艺节点越来越先进，对实际制造的几个环节也提出了新要求，清洗 环节的重要性日益凸显。清洗的关键性则是由于随着特征尺寸的不断缩小，半导体对杂 质含量越来越敏感，而半导体制造中不可避免会引入一些颗粒、有机物、金属和氧化物 等污染物。为了减少杂质对芯片良率的影响，实际生产中不仅仅需要提高单次的清洗效 率，还需要在几乎所有制程前后都频繁的进行清洗，清洗步骤约占整体步骤的 33%。

1、半导体清洗——高质量半导体器件的保障

在硅晶体管和集成电路生产中, 几乎每道工序都有硅片清洗的问题, 所有与硅片接触 的媒介都可能对硅片造成污染, 硅片清洗的好坏对器件性能有严重的影响。污染途径可 能来自于水、大气、设备、各类化学试剂以及人为加工造成的污染,污染可以分为颗粒 污染、有机物污染和金属污染。若半导体材料表面存在痕量杂质, 如钠离子、金属和其 他杂质粒子等, 在高温过程中会扩散、传播, 进入半导体材料内部, 对器件不利。要得 到高质量的半导体器件, 硅片必须具有非常洁净的表面。

几乎所有制程前后都频繁的进行清洗，晶圆的清洁程度直接影响集成电路的成品率。随 着半导体制程不断升级，清洗次数直线上升，由《半导体工艺流程基础》一书中得知， 最重要的清洗环节有三次，第一次是加工前对硅片的清洗，去除硅片表面杂质，保证后 续操作精度;第二次是氧化加膜后的清洗，将半导体表面不必要的为了和金属氧化物以 及有机物去除，以保证涂胶均匀度;第三次是离子注入后的清洗，主要是将表面的金属 离子去除，防止发生短路。实际上，随着工艺不断进步，精度不断上升，清洗越来越不 限于这三个环节，加工的每一步都会伴随一定的清洗步骤。

到了 20 纳米以下，超过三分之一的工艺步骤是清洗步骤。从 70 纳米以下起，芯片制造 的良率就开始有所下降。主要原因之一就在于硅片上的颗粒物、污染难以清洗。随着节 点越来越小，到了 20 纳米以下，超过三分之一的工艺步骤是清洗步骤，基本上每两个 步骤就要进行一次清洗。比如 20nm 节点的 DRAM，就多达 200 个清洗步骤。而越往下走， 要得到较高的良率，几乎每步工序都离不开清洗。据盛美公司估计，每月十万片的 DRAM 工厂，1%的良率提升可为客户每年提高利润 3000-5000 万美元。

2、技术路线——干法、湿法各有所长

半导体清洗有干法和湿法两种清洗方法，目前湿法由于其成本低产能高的优点占据主流， 占整个清洗制程 90%以上。湿法清洗由于使用相对多的化学试剂，也存在晶片损伤、化 学污染和二次交叉污染等问题，而干法清洗虽然环境友好、化学用量少，随着半导体制 程不断升级，干法清洗低磨损的优点日益突出，逐渐得到更多的关注。不过，目前干法 清洗控制要求和成本较高，仍难以大量应用于半导体生产中。因此实际的半导体产线上 通常是以湿法清洗为主，少量特定步骤采用干法清洗相结合的方式互补所短，构建半导体制造的清洗方案。

湿法清洗采用液体化学溶剂和 DI 水氧化、蚀刻和溶解晶片表面污染物、有机物及金属 离子污染。由美国无线公司开发的浸泡式 RCA 化学清洗工艺得到广泛应用, 但是无法 在一道清洗工序中同时实现对硅外延片表面的有机物、颗粒、金属污染物和粒状水痕高 质量的去除。干法清洗采用气相化学法去除晶片表面污染物，将热化学气体或等离子态 反应气体导入反应室，反应气体与晶片表面发生化学反应生成易挥发性反应产物被真空 抽去。干法清洗的优点在于清洗后无废液，可有选择性的进行局部处理。但气相化学法 无法有选择性的只与表面金属污染物反应，都不可避免的与硅表面发生反应。各种挥发 性金属混合物蒸发压力不同，在低温下各种金属挥发性不同，所以在一定的温度、时间 条件下，不能将所有金属污染物完全去除，因此干法清洗不能完全取代湿法清洗。

目前清洗工艺最大的难点在于芯片的立体结构。半导体是三维结构，在制作过程中需要 保障薄层上的导电性，清除角下、角上面的颗粒，同时避免薄片不被破坏。同时，随着 尺寸、颗粒越来越小，线越来越细，伴随 5 纳米、3 纳米技术的升级，清洗的难度也会 加大。

3、技术路线——单晶圆清洗有望逐渐取代槽式清洗

目前，市场上最主要的清洗设备有单晶圆清洗设备、自动清洗台和洗刷机三种。在 21 世纪至今的跨度上来看，单晶圆清洗设备、自动清洗台、洗刷机是主要的清洗设备，其 他清洗设备包括超声/兆声清洗设备、晶圆盒清洗设备、干法清洗设备(如等离子清洗 设备)等，占比较小。

单晶圆清洗设备有着极高的制程环境控制能力与微粒去除能力，市场份额相对小。单晶 圆清洗设备一般采取旋转喷淋的方式，用化学喷雾对单晶圆进行清洗的设备，相对自动 清洗台清洗效率较低，产能较低，但有着极高的制程环境控制能力与微粒去除能力。可 用于多种工艺中，包括扩散前清洗、栅极氧化前清洗、外延前清洗、CVD 前清洗、氧 化前清洗、光刻胶清除、多晶硅清除等多个清洗环节和部分刻蚀环节中。还有另一种单 晶圆清洗设备采取超声波清洗方式，市场份额相对小。

自动工作站清洗产能高，适合大批量生产，但无法达到单晶圆清洗设备的清洗精度，很 难满足在目前顶尖技术下全流程中的参数要求。自动工作站，也称槽式全自动清洗设备， 以多槽为主，也有少部分单槽设备，是指在化学浴中同时清洗多个晶圆的设备，原理为 利用机械手臂将放置晶圆的载体依次放入不同腔室进行各步清洗。优点是清洗产能高， 适合大批量生产，但无法达到单晶圆清洗设备的清洗精度，很难满足在目前顶尖技术下 全流程中的参数要求。并且，由于同时清洗多个晶圆，自动清洗台无法避免交叉污染的弊端。

单晶圆清洗设备与自动清洗台在应用环节上没有较大差异，两者的主要区别在于清洗方 式和精度上的要求。简单而言，单晶圆清洗设备是逐片清洗，自动清洗台是多片同时清 洗，所以自动清洗台的优势在于设备成熟、产能较高，而单晶圆清洗设备的优势在于清 洗精度高，背面、斜面及边缘都能得到有效的清洗，同时避免了晶圆片之间的交叉污染。

洗刷器在晶圆抛光后清洗中占有重要地位。采取旋转喷淋的方式，但配合机械擦拭，有 高压和软喷雾等多种可调节模式，用于适合以去离子水清洗的工艺中，包括锯晶圆、晶 圆磨薄、晶圆抛光、研磨、CVD 等环节中，尤其是在晶圆抛光后清洗中占有重要地位。

清洗设备分为槽式和单片式。槽式设备是一个酸槽，里面乘着酸液，一次可以同时清洗 25 片或 50 片晶圆，清洗效率较高、成本较低。但缺点有两个：第一，同时清洗的晶圆 之间会相互污染;第二，酸槽里的酸液通常一定周期更换一次，所以前一批次清洗的晶 圆可能污染后一批次的晶圆。单片式的清洗设备由数个清洗腔构成，每一片晶圆在一个 清洗腔里单独清洗，清洗方式为喷淋式清洗，清洗得较为干净，而且避免了交叉污染和 前批次污染后批次。但缺点是清洗效率低，成本高。

越先进的工艺，单片式清洗设备占比越高。在8寸工艺和12寸里的90/65nm等工艺中， 线宽较宽，对残留的杂质容忍度相对较高，因此对清洗的要求相对没那么高，为节省成 本和提高生产效率，以槽式清洗设备为主。在 45/28/22/16/10/7nm 等工艺中，线宽较 窄，对残留杂质的容忍度低，要求清洗得更干净，越先进的工艺，单片式清洗设备占比 越高。因此以单片式清洗设备为主。在先进工艺中，槽式清洗设备也有单片式清洗无法替代的清洗方式，如高温磷酸清洗，目前只能用槽式清洗设备。总的趋势是，越先进的 工艺，单片式清洗设备占比越高。根据电子工程世界的产业调研，22nm DRAM 产线中， 单片式清洗的占比可达到约 70%。

单晶圆清洗取代批量清洗是先进制程的主流。随着集成电路越来越先进，清洗步骤的影 响也越来越大，约占整体步骤的 33%。从清洗方案来说，单晶圆清洗取代批量清洗是 先进制程的主流，反映在设备上就是单晶圆清洗机对槽式全自动清洗机的取代，2016 年前者市场份额约为后者的四倍。兆声波清洗作为单晶圆清洗的一种，虽然效果好，但 其由于均匀性和损伤性的问题一直阻隔其发展，而中国清洗设备公司盛美独家开发的 SAPS 和 TEBO 技术很好的解决了这个难题。SAPS 技术是针对清洗平坦硅片，TEBO 技术 针对清洗立体结构。SAPS 技术和 TEBO 技术在 27 亿美金的全球市场份额中占据 30%。

四、半导体清洗设备市场及行业格局

1、清洗设备市场：呈寡头垄断格局，国内企业水平与国际仍有较 大差距

在整个半导体设备市场中，晶圆制造设备大约占整体的 80%，封装及组装设备大约占 7%，测试设备大约占 9%，其他设备大约占 4%。而在晶圆制造设备中，光刻机，刻蚀 机，薄膜沉积设备为核心设备，分别占晶圆制造环节设备成本的 30%，25%，25%。

从半导体设备供给侧来看，据 Gartner 统计，全球规模以上晶圆制造设备商共计 58 家， 其中日本的企业最多，达到 21 家，占 36%，其次是欧洲 13 家、北美 10 家、韩国 7 家，而中国大陆仅 4 家，分别是上海盛美、中微半导体、Mattson(被亦庄国投收购) 和北方华创，占比不到 7%。

同全球半导体设备市场一样，全球半导体清洗设备市场呈现着高度垄断、强者恒强的局 面。目前，国际上共有 5 家企业在生产单晶片清洗设备，分别是 Screen Semiconductor Solutions，Tokyo Electron，Lam Research，SEMES 和 ACM。在整个清洗设备市场， 日本公司占据了主导，约 60%的市场份额由日本 Screen(迪恩士)占据，30%的市场 份额被日本 Tokyo Electron(东京电子)占据。半导体高端材料方面，日本长期保持绝 对优势，日本是全球最大的半导体材料生产国，其中，高纯度氟化氢是半导体清洗制程 中必备材料，日本在全球市占率为 70%。

而国内清洗设备市场，主要有盛美半导体、北方华创和至纯科技有布局，且三者之间的 产品存在较大的差异。其中，盛美半导体技术实力最强，主攻单片式清洗设备，在较大 一部分的清洗工序中可以实现国产替换。与盛美半导体主攻单片式清洗设备不同，北方 华创通过收购美国 Akrion 公司实现了槽式清洗设备国产化。除了盛美半导体和北方华 创以外，至纯科技在半导体清洗设备也有所布局，且也是以槽式清洗为主。

清洗设备在晶圆制造设备中的采购费用占比约为 5%。从清洗设备的配备量来看，目前 以 4 万片产能的产线为例，一般情况下，8 寸线匹配 50 台设备，12 寸线国内匹配 70 台设备左右，包括槽式和单片，国外有的厂商能够达到 120 台清洗设备水平。

价格方面，市面上最便宜的单片清洗设备是两个腔体的 50-60 万美元，6-8 个腔体的单 片式清洗设备的价值大概 300-400 万美元，槽式价格 100-200 万美元市场价格，一个 Fad 厂在清洗设备上采购费用需要约 2 亿美元。

目前国外单片式清洗设备已发展到 12 个、16 个腔体了，腔体越多、对应的附属设备的 介质供应也越多，需要满足智能化、软件控制、压力均等和清洗后的存放等需求。而国 产清洗设备，以种类众多的湿法清洗设备为例，从种类和功能上国产设备目前实现只有其中的 10%。

2、市场空间，国产清洗设备厂商的机遇

Gartner 预测，整体晶圆代工市场 2019 年到 2023 年的复合年均成长率为 4.5%，市场 营收可望于 2023 年达到 783 亿美元。随着众多新晶圆厂的出现显着提高了设备需求， 对晶圆厂技术和产品升级以及额外产能的投资将会增加。世界晶圆厂预测报告目前追踪 了78个新工厂和线路，这些工厂和线路已经或将在2018年至2020年之间开始建设(具 有各种可能性)，最终或将需要 2200 亿美元的晶圆厂设备。

据不完全统计，2017 年全球半导体清洗设备市场规模已经达到 27 亿美元，预计到 2025 年，这一数字将增加到 46 亿美元。尽管清洗设备在半导体企业设备市场规模中占比相 对光刻机等核心设备较低，约 5%-7%，但清洗设备对厂商的良率和经济效益有着至关 重要的影响。因而，清洗作为半导体产业链中不可替代的一环，有着稳定而增长的市场 空间。随着工艺节点的升级以及良率要求提高，清洗设备用量需求将持续增加。根据 SEMI 预测，清洗设备未来几年复合增长率达 6.8%，预计 2020 年就将达到 35-40 亿美 元，是 200 亿人民币级别的大市场。

随着半导体产业明显向中国转移，国产清洗设备企业将迎来良好的机遇。SEMI 预测， 到 2019 年，中国的设备销售将增长 46.6%，达到 173 亿美元。预计到 2019 年，中国， 韩国和台湾将保持前三大市场，中国将跻身榜首。韩国预计将变成第二大市场，为 163 亿美元，而台湾预计将达到 123 亿美元的设备销售额。

2018-2019 是建厂高峰期，2019-2021 是设备的高峰期，整体行业正进入清洁设备采购 期。根据 SEMI 数据表现，2018 年中国大陆 Fab 的设备采购付出接近 120 亿美元，同 比增加 67%，超越中国台湾成为全球第二大半导体设备市场，而到 2019 年，中国大陆 的半导体设备采购金额有望超过韩国位居全球第一，达到 180 亿美元，同比增加 58%。

大陆晶圆厂资本开支连年大幅增加将为国产设备带来伟大的市场机遇，而半导体清洗设 备也将迎来优秀的发展前景。近年来，多个 12 英寸晶圆厂项目落地中国大陆。SEMI 的数据显示，2017-2020 年间全球投产的半导体晶圆厂为 62 座，其中有 26 座设于中 国大陆，占全球总数的 42%。中国大陆在 12 英寸晶圆厂方面已投资数千亿美元，产品 涉及多个领域与制程，多个项目已经在运行当中，其余项目将在未来2-3年内陆续投产。

目前中国大陆共计有 31 座在建/已建的 12 英寸晶圆厂，28 座 8 英寸在建/已建/规划中 的 8 英寸晶圆厂。

根据 Gartner 数据，每年全球半导体设备的空间在 500-600 亿美元之间，假设清洗设备 占整个设备投资比例约为 6%。则每年半导体清洗设备的市场为 30-36 亿美元，目前份 额基本被迪恩士等外资品牌垄断，国产设备进口替代空间大。

五、海外清洗设备龙头(略)

目前，在整个清洗设备市场，日本公司占据了主导，约 60%的市场份额由日本 Screen (迪恩士)占据，30%的市场份额被日本 Tokyo Electron(东京电子)占据，其他厂商 包括韩国 SEMES(细美事)、美国 Lam Research(泛林)等。

1、迪恩士(SCREEN)——行业霸主

2、东京电子(Tokyo Electron)——干法清洗领导者

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六、国内清洗设备企业

目前在国内，至纯科技、盛美半导体和北方华创主要承担着清洗设备国产化的重任。其 中盛美半导体技术起步较早，主攻单片式清洗设备。至纯科技虽然起步在 2015 年，但 近年来通过引进海外优秀人才，进步迅速，目前已经开拓了中芯、万国、燕东、TI、华 润等知名企业。与至纯科技，盛美半导体通过自主研发不同，北方华创主要是通过收购 美国 Akrion 公司实现槽式清洗设备国产化。

1、至纯科技——清洗领域新贵，单片、槽式均具竞争力

2、北方华创(电子覆盖)——收购 Akrion，实现槽式清洗国产化

3、盛美(ACM Research)