面板产业升级：企业向左走还是向右走

9月6日，TCL集团（000100.SZ）投资的深圳华星光电公司（深圳8.5代面板线运营主体）8.5代项目阵列厂一层封顶。TCL集团高级副总裁、华星光电CEO贺成明表示，公司已经研发了8.5代线液晶面板产品，正在做工艺技术试验。
“为了规避专利壁垒，华星光电一开始就确立自主研发的HVA为主要工艺路线，目前华星光电已完成专利提案100件，已为明年开工生产做好了技术研发的准备。”贺成明表示。
截至7月底，TCL集团成功增发募资45.02亿元，解决了华星光电注册资本增资难题后，看上去，深圳8.5代面板线的一切都按照TCL集团董事长兼总裁李东生预想的步骤顺利进行。今年6月底开始动工的厂房主体工程和中心动力站，已预计在明年1月底封顶；其他主要工程已经全部完成招投标工作；市政配套工程的变电站、供水、供气、道路等工程正在紧张施工，将满足华星光电未来生产运营的需求；全部设备的选型和技术评估工作也已经完成。
TCL集团方面表示，按照规划，8.5代面板生产主体厂房会在2011年1月左右封顶，5月1日完成设备搬运，投产会在9月1日前完成，随之开始试产，2011年四季度实现量产，主要生产26英寸至32英寸、46英寸以及55英寸液晶电视模组。
不过，对于TCL和华星光电来说，目前的顺利进展可能还只是“万里长征”的第一步。总投资额高达245亿元的华星光电8.5代液晶面板项目能否快速实现盈利，是判断该项目成功的唯一标准，而在此期间，拥有华星光电50%股份的深超科技投资有限公司还存在退出问题。这对于一家年收入还不到500亿元的TCL集团来说，操控如此巨额的投资项目，仍然不是易事。
或许正基于此，李东生已经多次向国内主流电视厂家伸出合作的“绣球”。今年5月7日，李东生还特意借深圳光电显示周开幕之际，宴请创维、海信、长虹、康佳等企业高管，邀请他们投资华星光电，但彩电厂家对投资上游面板都各有想法。
其实，李东生想要解决的不仅仅是华星光电的资金问题，更重要的是解决华星光电量产后，下游合作伙伴的供应问题。深圳8.5代项目的年产能设计是实现月加工玻璃基板12万张，年产26英寸至32英寸、46英寸以及55英寸液晶电视模组约1750万块。
虽然贺成明之前也曾表示，即便没有其他下游合作伙伴，光凭TCL自己的液晶电视销量增长，就可以消化华星光电产能的一大部分。“按照华星光电产能，TCL可能可以消化60%。”贺成明说。
今年上半年，TCL集团平板电视销量325.4万台，若按照李东生所说的今年将销售850万台液晶电视和30%年增长率计算，2011年销量可能达到1105万台，2012年可能达到1436万台的规模。
然而以上数字和说法，均为最理想的数字和说法。因为，TCL未来不可能只出产26英寸至32英寸、46英寸和55英寸4个规格的液晶电视，否则其市场竞争力将大大削弱。
“包括6代线、7.5代线和8.5代线在内的高世代液晶面板生产线，各自都有不同的最经济切割尺寸，在市场表现上是一个互补的关系。”业内人士指出，从全球彩电市场发展趋势来看，全球明年还需要新增四五条8.5代面板线，才能满足需求。
从这一点来看，为华星光电寻找下游客户，也成为TCL 8.5代线未来能否成功的关键因素。否则，目前客户短缺的四川长虹等离子项目，就是TCL 8.5代线最好的前车之鉴。
“如果有稳定的液晶面板供应，TCL集团将会独立发展EMS（电子制造服务商）业务。”李东生8月27日对《第一财经日报》表示，除了通讯业务在拓展ODM业务，TCL多媒体也在试水ODM业务。7月上旬，TCL与东芝成立合资公司——东芝视频产品公司，不仅负责东芝电视在国内的销售，还会为东芝电视出口代工。
相比ODM业务，EMS业务不仅同样要具备研发和制造能力，还要为客户提供供应链整合与物流服务，其附加值即盈利能力在代工业务是最高的。TCL未来能否“玩转”EMS仍然是未知数。