和信贷公布2020财年第一季度未经审计财务业绩

[导读]北京2019年9月18日 /美通社/ -- 和信贷公司（纳斯达克股票代码：HX）（“和信贷”或“本公司”），一家快速发展的消费借贷网络平台，今天公布了截至2019年6月30日的2020财年第一季度未经审计的财务业绩。此业绩公

北京2019年9月18日 /美通社/ -- 和信贷公司（纳斯达克股票代码：HX）（“和信贷”或“本公司”），一家快速发展的消费借贷网络平台，今天公布了截至2019年6月30日的2020财年第一季度未经审计的财务业绩。

此业绩公告中，每股美国存托股（ADS）代表1股普通股。公司财务年度为截至3月31日的12个月。

2020财年第一季度经营摘要

2020财年第一季度平台促成借款总额⁽¹⁾达2,820万美元（1.9亿元人民币），较上一财年同期下降93.5%。
2020财年第一季度的服务费（扣除增值税）⁽²⁾为472万美元，较上一财年同期下降90.7%。
2020财年第一季度信用借款的服务费率（扣除增值税）⁽³⁾为16.7%，较上一财年同期的11.7%有所增长。
2020财年第一季度借款人人数⁽⁴⁾为18,546人，较上一财年同期下降36.0%。
2020财年第一季度出借人人数⁽⁵⁾为9,534人，较上一财年同期下降85.9%。

(1) 促成借款金额是指一定时期内公司在平台上促成的、以及平台向第三方提供贷款推荐服务所促成的借款本金总额。我们从2018年12月开始向金融
机构合作伙伴提供贷款推荐服务。

(2) “服务费”是指在一定时期内扣除增值税之后以下费用的总和：（1）扣除现金奖励之前公司向借款人收取的促成借款服务费；
（2）公司向金融机构合作伙伴收取的贷款推荐服务费。它与公司确认的收入不同。对于传统的个人信用借款交易而言，由于向借款人发放资金之前会收取促成借款服
务费，其服务费等于促成借款服务收入。对于我们在截至2018年3月31日财年的第三季度推出的个人信用借款项目，其服务费等于借款期限内确
认的累计促成借款服务收入。对于贷款推荐服务，其服务费等于贷款推荐服务费。

(3) “服务费率”是指服务费占促成借款金额的百分比。我们认为，服务费率是更为准确的盈利性衡量指标之一。

(4) 是指一定时期内，在公司的网络平台上成功完成借款的借款人和推介给第三方成功完成借款的借款人。我们从2018年12月开始向金融机构合作伙
伴提供贷款推荐服务。

(5) 是指一定时期内，在公司的网络平台上购买债权包的出借人。

2020财年第一季度未经审计的财务摘要

2020财年第一季度净收入为492万美元，较上一财年同期下降90.5%。
2020财年第一季度营业费用总额为1, 262万美元，较上一财年同期下降18.9%。
2020财年第一季度净亏损为716万美元，上一财年同期净利润为2,968万美元。
2020财年第一季度每股基本净亏损为0.15美元，上一财年同期每股基本净收益为0.62美元。
2020财年第一季度每股摊薄净亏损为0.15美元，上一财年同期每股摊薄净收益为0.56美元。
2020财年第一季度经调整的归属于和信贷股东的净亏损（非美国通用会计准则处理）为697万美元，上一财年同期经调整的归属于和信贷股东的净利润为2,989万美元。
2020财年第一季度经调整的息税前亏损（非美国通用会计准则处理）为580万美元，上一财年同期为息税前利润3,657万美元。

和信贷平台自2014年3月推出至2019年6月30日期间累计促成借款本金约计31亿美元（207亿元人民币）。

和信贷创始人、董事长兼首席执行官安晓博先生表示：“鉴于P2P行业环境持续不明朗，2020财年第一季度对我们来说标志着公司转型期的开始。面对市场挑战，我们在本季度重新对公司业务进行了战略定位，在开展P2P业务的同时，大力推进了助贷业务，以进一步实现收入来源多样化，从而确保未来无论P2P行业的监管环境最终如何变化，公司整体业务均可实现增长。凭借公司在借款人获客方面的丰富经验，以及我们稳健的风控能力和强大的运营能力，我们已经具备高效开展这项新业务所需的核心能力。本季度助贷业务促成的借款金额约占总促成借款金额的20%。我们对这一初步成果感到十分满意。”

“我们的机构合作伙伴多偏好于小额、短期的借款标的，恰好与我们提供的高质量的小额借款标的相匹配。在多年P2P平台运营所积累的大数据的基础之上，我们用数月时间对我们的风控和算法进行优化打磨，以确保我们的风控系统可以持续高效地评估小额借款产品的借款人。虽然新的助贷业务在起步期的增长尚不足以抵消行业环境导致的P2P业务的下滑，但是我们的净收入已经开始逐步回暖，环比上升18.6%。我对本季度公司在业务转型中所取得的初步进展感到满意。我相信我们的业务转型将使我们能够在这段行业环境不明朗的时期，更好地为我们的用户和股东创造价值，并让我们能够在未来实现业务长期可持续的增长。”

2020财年第一季度未经审计的财务业绩

净收入

2020财年第一季度净收入为492万美元，较上一财年同期的5,165万美元降低90.5%。收入降低主要由于和信贷平台促成的信用借款金额大幅下降，从上一财年同期的4.611亿美元（29亿元人民币）下降至2020财年第一季度的2,820万美元（2亿元人民币），这主要是由于(i) 行业政策收紧导致一些网络借贷平台的关停，从而造成出借人对于整个行业的信心受到负面影响，最终导致公司平台上可供投资的信贷产品的金额减少所致；(ii) 由于公司采取了更为严格的内部控制措施导致借款人数量下降，相关措施包括加强信贷背景调查以及与第三方信用报告机构进行合作，以进一步强化公司的信用核查系统。由于公司的收入主要来自促成借款成功后从借款人处收取的服务费，因此可供投资的信贷产品的金额和借款人数量的下降导致2020财年第一季度的收入减少。

营业费用

2020财年第一季度营业费用总额为1,262万美元，较上一财年同期的1,556万美元下降18.9%。营业费用的下降主要因为销售及市场推广费用减少所致。

服务及开发费用

2020财年第一季度服务及开发费用为194万美元，较上一财年同期的136万美元增长42.3%，主要由于员工费用的增加所致。

销售及市场推广费用

2020财年第一季度销售及市场推广费用为752万美元，较上一财年同期的1,167万美元下降35.5%，主要因为广告费用的下降所致。

管理费用

2020财年第一季度管理费用为233万美元，与上一财年同期持平。

财务费用

2020财年第一季度财务费用为63万美元，上一财年同期为零，财务费用的增加主要由于发行优先票据的利息支出所致。

股权激励费用

2020财年第一季度股权激励费用为19万美元，与上一财年同期持平。

净利润 / （亏损）

由于上述原因，2020财年第一季度净亏损为716万美元，上一财年同期为净利润2,968万美元。

归属和信贷股东的净利润 / （亏损）和每股净收益 / （亏损）

2020财年第一季度归属和信贷股东的净亏损为716万美元，上一财年同期归属和信贷股东的净利润为2,968万美元。2020财年第一季度每股基本净亏损为0.15美元，上一财年同期为每股基本净收益0.62美元。每股摊薄净亏损为0.15美元，上一财年同期为每股摊薄净收益0.56美元。

经调整的归属和信贷股东的净利润 / （亏损）和经调整的每股净收益 / （亏损）

2020财年第一季度，除去股权激励费用经调整的净亏损为697万美元，上一财年同期经调整的净利润为2,989万美元。2020财年第一季度经调整的每股基本净亏损为0.14美元，相比上一财年同期经调整的每股基本净收益为0.62美元。经调整的每股摊薄净亏损为0.14美元，上一财年同期经调整的每股摊薄净收益为0.56美元。

现金和现金流

截至2019年6月30日，公司现金及现金等价物为2,588万美元。2020财年第一季度，经营活动所用的净现金流为940万美元，上一财年同期为产生净现金流2,340万美元。经营性现金流的下降主要由于截至2019年6月30日的三个月净利润的下降所致。2020财年第一季度，投资活动所用现金净额为1,940万美元，上一财年同期为250万美元。投资活动所用现金净额的增加源于长期投资金额的增加以及对贷款本金的投资增加所致。2020财年第一季度，筹资活动所用的净现金流为250万美元，上一财年同期产生净现金流为50万美元。筹资活动产生的净现金流的下降主要由于普通股回购所致。

非美国通用会计准则财务处理

我们使用非美国通用会计准则下的经调整的净（亏损）利润、经调整的每股净（亏损）收益和经调整的息税前利润来评估我们的经营业绩以及用于财务和经营决策目的。经调整的净（亏损）利润是指去除股权激励费用影响的净（亏损）利润。经调整的息税前利润是指不扣除利息、所得税和股权奖励费用的利润。我们相信非美国通用会计准则的处理，剔除了非现金支出的股权激励费用的影响，有助于识别业务的主要趋势。我们相信经调整的净（亏损）利润、经调整的每股净收益和经调整的息税前利润为我们的经营业绩提供了有用的信息，增强了对公司过往业绩和未来前景的总体把握，并使公司管理层在其财务和经营决策中使用的关键指标更具可见度。

非美国通用会计准则的处理在美国通用会计准则下没有被定义，也没有按照美国通用会计准则来展示。这个非美国通用会计准则下的财务指标作为分析工具在评估我们的经营业绩、现金流或流动性时有其局限性，投资者不应孤立地看待该指标，或将其作为替代指标以评估净利润（或亏损）、经营活动产生的现金流或根据美国通用会计准则编制的其它合并经营报表和现金流的数据。

我们通过提供美国通用会计准则与非美国通用会计准则下相对应项目的调节表来减轻上述局限性，在评估我们的业绩时应考虑所有这些因素。

有关此非美国通用会计准则财务指标的更多信息，请参阅本新闻稿末尾标题为“美国通用会计准则与非美国通用会计准则调节表”。

汇率相关信息

我们的业务在中国开展，财务记录以人民币计，人民币是我们的功能货币。但是，我们使用美元作为财务报告的货币单位，因此，我们向股东提供的定期报告将包括使用当时汇率换算成美元的当期金额，以便于阅读。财务信息首先基于人民币编制，然后以美联储委员会发布的H.10统计数据中的期末汇率将资产和负债换算成美元，以平均汇率换算收入和费用。资本项目在发生资本交易时按历史汇率换算。外币换算调整的影响已计入股东权益中的累计其他全面收益（亏损）的组成部分。我们未表示任何人民币或美元金额可能已经或可能按上述汇率转换成美元或人民币。中国政府通过直接管理人民币兑换外汇以及通过限制外贸来控制外汇储备。

业务进展

2019年7月，和信贷宣布将推出新的电商分期借款服务“和信借条”，从而进一步实现业务的多元化发展。和信贷计划与机构伙伴携手，共同为平台消费者提供分期借款服务。公司将通过现有的线上渠道进行获客。同时，和信贷强大的风控及技术能力将为新平台的发展奠定坚实基础。

2019年8月，和信贷投资的印度尼西亚网贷平台Musketeer已经在印尼金融服务管理局(OJK)为其旗下网贷公司完成注册。只有少数符合条件的网贷公司可在OJK进行注册。

电话会议

公司将于美国东部时间2019年9月18日星期三上午8时（北京/香港时间当天晚间8时）举行电话会议，讨论公司业绩。

实时电话会议拨入号码如下：

国际	+65 6713-5090
美国免费电话	+1 866-519-4004
中国大陆	4006-208038
香港免费电话	8009-06601
接入密码：HX

电话会议的回放可在会议结束后2小时至北京/香港时间2019年9月26日晚间9:59之间进行收听。

收听电话会议回放的拨入号码如下：

国际	+61 2-8199-0299
美国免费电话	+1 855-452-5696
接入密码：1727727

此外，登录和信贷投资者关系网站http://ir.hexindai.com/可收听电话会议网络实况直播和录音存档。

关于和信贷

和信贷（纳斯达克股票代码：HX）（“和信贷”或“公司”）总部位于中国北京，是一家快速发展的消费借贷网络平台，为满足中国新兴中产阶级日益增长的消费需求提供借款服务。和信贷通过其网络平台以及与机构投资者的合作为借款人提供便捷的融资服务。和信贷强大的获客能力、与机构投资者的合作、先进的风险管理系统，以及与为出借保驾护航的托管银行和担保公司的战略合作，都促进了和信贷客户满意度、信赖度的不断提升，助力公司在中国实现快速发展。

安全港声明

本公告包含经过修订的1934年证券交易法案第21E节所界定的前瞻性声明。这些前瞻性声明根据1995年美国私人证券诉讼改革法案的“安全港”条款制定，可以通过术语诸如“将”、“期望”、“预计”、“未来”、 “打算”、“计划”、“相信”、“估计”、“潜在”、“继续”、“正在进行”、“目标”、“指导性预期”及类似的陈述加以识别。公司还可以在其向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的定期报告、向股东提交的年报、新闻稿和其他书面材料以及公司管理层、董事或员工针对第三方的口头声明中纳入书面或口头的前瞻性声明。任何非历史事实的陈述，包括关于公司理念和期望的陈述，都是前瞻性陈述，涉及可能导致实际结果与前瞻性陈述中的结果大不相同的因素、风险和不确定性。这些因素和风险包括但不限于以下内容：公司的目标和战略；未来业务发展；财务状况及经营业绩；中国信贷业的预期增长，尤其是中国网络借贷平台的预期增长；市场对和信贷产品和服务的需求和接受程度；和信贷在市场上吸引和留住借款人和出借人的能力；公司与战略合作伙伴的关系；行业竞争；以及与公司架构、业务和行业相关的政策和法规。有关这些及其他风险和不确定因素的更详尽信息包含在公司向证券交易委员会提交的文件中。本公司介绍中提供的所有信息截至本公司介绍发布之日均为最新信息，除适用法律规定的情况外，本公司不承担更新此类信息的义务。

详情请浏览：ir.hexindai.com

投资者关系请联系：

和信贷

投资者关系部
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汇思讯

中国
Mr. Christian Arnell
电话: +86-10- 5900-1548
邮件: carnell@christensenir.com

美国
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电话: +1-917-412-3333
邮件: tfleming@Christensenir.com

和信贷
简明合并资产负债表
（未经审计）
		2019年6月30日		2019年3月31日
		美元		美元
资产
流动资产
现金及现金等价物		25,881,578		57,372,128
应收账款及合同资产		739,509		418,639
应收贷款-流动，扣除坏账准备		29,026,113		36,554,913
应收利息		3,546		-
预付账款及其他资产		2,871,612		3,334,965
流动资产总额		58,522,358		97,680,645
应收贷款-非流动，扣除坏账准备		50,468,578		39,810,461
长期股权投资		30,789,836		30,789,836
固定资产及无形资产，净值		1,296,624		1,253,723
使用权资产		2,098,299		-
递延所得税资产		3,614,605		3,721,177
资产总额		146,790,300		173,255,842

负债及股东权益
流动负债
应付利息		600,000		-
预计负债和其他流动负债		1,764,760		2,791,099
应付对价		-		14,289,371
递延收益-流动		148,205		110,726
租赁负债-流动		1,567,780		-
应交税费		7,416,533		9,371,530
流动负债总额		11,497,278		26,562,726
应付债券		20,000,000		20,000,000
租赁负债-非流动		535,930		-
递延收益-非流动		193,459		189,958
负债总额		32,226,667		46,752,684
股东权益
普通股（面值0.0001美元，批准发行5亿股普通股，截至2019年6月30日及2019年3月 31日已发行49,847,350和49,625,303股，截至 2019年6月30日及2019年3月31日流通在外48,681,467和49,204,083股）		4,985		4,963
资本公积		60,196,828		59,806,865
库存股（截至2019年6月30日及2019年3 月31日分别为1,165,883和421,220 股）		(3,988,370)		(1,320,468)
留存收益		62,608,345		69,768,756
累计其他综合亏损		(4,258,155)		(1,756,958)
股东权益总额		114,563,633		126,503,158
负债及股东权益总额		146,790,300		173,255,842




和信贷
简明合并收益表及综合收益表
(未经审计)
	截至6月30日的3个月
	2019		2018
	美元		美元
收入
促成借款，投资人利息管理及其他服务	3,694,104		51,447,278
利息收入	1,341,547		749,727
税金及附加	(117,117)		(545,508)
净收入	4,918,534		51,651,497

运营成本及费用
服务及开发费用	1,941,517		1,364,568
销售及市场推广费用	7,524,148		11,665,104
管理费用	2,331,413		2,313,793
财务费用	629,913		-
期权激励费用	194,584		214,278
运营成本及费用总额	12,621,575		15,557,743
营业利润（亏损）	(7,703,041)		36,093,754
其他收入（费用）
其他收入	1,154,348		484,977
其他费用	(4,077)		(19,909)
其他收入，净值	1,150,271		465,068
税前利润（亏损）	(6,552,770)		36,558,822
所得税费用	607,641		6,880,207
净利润（亏损）	(7,160,411)		29,678,615
其他综合亏损
外币折算差异	(2,501,198)		(6,004,778)
综合收益（亏损）	(9,661,609)		23,673,837

归属于和信贷股东的每股净收益（亏损）
基本	(0.15)		0.62
摊薄	(0.15)		0.56

计算每股净收益的加权平均股数
基本	48,591,927		47,999,127
摊薄	48,591,927		53,011,074

和信贷
美国通用会计准则和非美国通用会计准则的调节表
(未经审计)
	截至6月30日的3个月
	2019	2018
	美元	美元
归属于和信贷股东的净利润（亏损）	(7,160,411)	29,678,615
加: 股权激励费用*	194,584	214,278
经调整的归属于和信贷股东的净利润（亏损）	(6,965,827)	29,892,893

加权平均普通股股数*-基本	48,591,927	47,999,127
加权平均普通股股数*-摊薄	48,591,927	53,011,074

每股普通股基本净收益（亏损）*	(0.15)	0.62
与股权激励费用相关的调整-基本*	0.01	-
经调整的普通股每股基本净收益（亏损）*	(0.14)	0.62

每股普通股摊薄净收益（亏损）*	(0.15)	0.56
与股权激励费用相关的调整-摊薄*	0.01	-
经调整的普通股每股摊薄净收益（亏损）*	(0.14)	0.56

归属于和信贷股东的净利润（亏损）	(7,160,411)	29,678,615
加：利息费用（收入）	560,964	(203,513)
所得税费用	607,641	6,880,207
股权激励费用*	194,584	214,278
经调整的息税前利润（亏损）	(5,797,222)	36,569,587

* 按照我们所在的税收管辖区的相关税务法规，股权激励费用不能抵税。

下表是截至2019年6月30日和2018年6月30日的3个月运营数据汇总。

	截至6月30日的3个月
	2019		2018		增长率 ⁽³⁾
	(人民币)	(美元)	(人民币)	(美元)	截至2019年6月 30日的3个月，与截至2018年6 月30日的3个月相比
促成借款金额	(单位千，除了百分比和数字)
信用贷金额	192,321	28,202	2,940,672	461,123	-93.5%

借款笔数⁽¹⁾
信用贷笔数	18,546	18,546	28,992	28,992

笔均借款金额
信用贷笔均金额	10	2	101	16

服务费(扣除增值税)
信用贷	32,160	4,716	344,695	54,051	-90.7%

服务费率 (扣除增值税)
信用贷	16.7%	16.7%	11.7%	11.7%

借款人人数
信用贷	18,546	18,546	28,979	28,979

出借人人数
只出借了信用贷的人数⁽²⁾	8,784	8,784	58,596	58,596
借用贷和抵押贷都出借的人数	750	750	9,011	9,011
合计	9,534	9,534	67,607	67,607	-85.9%

⁽¹⁾ 借款笔数是指一定时期内公司在平台上促成的借款交易的数量。
⁽²⁾ 是指一定时期内，只参与过信用借款交易的出借人。
⁽³⁾ 增长率按人民币计算，去除了不同报告期内的汇率影响，以反映真实的增长率。

下表列出所示期间的收入明细：

	截至6月30日的3个月
	2019	2018
收入⁽¹⁾	美元	美元
促成借款服务	3,577,785	54,051,878
借款管理服务	270,398	2,364,879
利息收入	1,341,547	749,727
总收入	5,189,730	57,166,484
税金	(117,117)	(545,508)
现金激励	(154,079)	(4,969,479)
净收入	4,918,534	51,651,497

⁽¹⁾ 指扣除增值税的数额

（该财务业绩报告以英文版出具，以上中文版本为英文版的翻译件，仅供参考。如有与英文版不一致之处，概以英文版为准。）